北京中科白殿风医院怎样 http://pf.39.net/xwdt/150707/4651571.html4月23日，兴业证券金融工程与产品团队举办了买方投顾论坛，邀请了国联证券财富管理总部金融产品部总经理程棵先生交流分享。程棵表示，基金投顾是“陪伴性”服务，最终为了为客户实现财富的长期保持增值，或者说提升居民财产性收入比重。而具体到基金投顾业务，程棵认为相比策略的收益率更要“重客户的盈利比例”，让客户能够安心地长期持有，将客户持有期拉长。程棵表示，作为券商基金投顾，客户服务与公募基金、第三方基金平台同行还不一样，既要有长尾也要有线下。线上长尾部分是券商的短板，需要向互联网金融同行学习，程棵认为要减少服务团队与研究团队之间的摩擦，减少线上服务的环节，他会定期针对不同的策略进行点评并传导；而对于线下的营业部，则更为直观，就是直接走进工厂、走进社区、走进学校，去做下沉。此外，程棵还提到与国联与银行的合作，比如为银行做财富管理专项规划，为其联系基金公司与产品，即“用基金投顾送产品筛选服务”。在长达一年多的展业与探索中，程棵也遇到了各种问题。首先，业务是新的，有时候与银行合作对接的时候银行都不知道这个业务应该归在哪个项目下。其次，投资策略是老的，很多人质疑这与FOF的差异不够大。第三，基金投顾业务相对券商许多传统业务，比如息差类业务收入并不高。第四，人员少，比如国联的内部基金投顾人员需经两轮考试，展业人数还亟需增加。在探索过程中，程棵也有一些感悟。一是，相比FOF、MOM等业务，必须突出基金投顾的特点，找到自己的生存空间。二是，基金投顾要真正减少客户的选择困难，要让客户理解基金投顾业务。实践来看，单一渠道内部尽量不要主动扩充超过5个不同的策略，减少策略似是而非的情况。“千人千面”是理想，但是多数券商及银行的销售团队还没做好准备。三是，策略研发需注意一致性问题。程棵表示，有时候同一家公司下面的策略并不一致性，有的在加仓，有的在减仓。对于基金投顾产品的收益率，许多客户期待的产品要求“业绩曲线长得比较好看”，不能“跌下去就永远站不起来”。这对于券商整个基金投顾的服务体系来说，业绩曲线形状上的改变，带来的直接结果就是服务团队的事半功倍，以及营销话术的彻底改变。在基金投顾产品调仓方面，换手率要低：“一定是做大逻辑的调仓，尽量不做小逻辑的调仓；对于阿尔法的逻辑尽量少调仓，而尽量在做贝塔调仓的时候，将阿尔法藏在里面，把不满意的基金在仓位调整时一起调出去。”在基金投顾的考核方面，国联内部的考核是滚动6个月和1年考核。（主要内容转自上证报中国证券网）
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